Преимущества и недостатки возвратного лизинга
Возвратный лизинг представляет собой особую разновидность финансовой аренды, которая отличается уникальной схемой взаимодействия сторон.
Ключевая особенность этой операции заключается в том, что продавец имущества одновременно становится и лизингополучателем в рамках единой сделки. Хотя формально такой договор соответствует законодательным требованиям, его экономическая сущность иногда вызывает вопросы у контролирующих органов, которые могут рассматривать подобные схемы как способ минимизации налоговых обязательств. Это может привести к дополнительному налоговому контролю и обременениям. В начале 2000-х годов налоговые службы активно оспаривали подобные соглашения в суде, однако судебная практика в большинстве случаев складывалась в пользу компаний, признавая законность таких операций.
Интересное: Лизинг в Беларуси.
В целом, риски подобных сделок оцениваются как умеренные.Правовая основа для лизинговых операций, включая возвратный лизинг, закреплена в Гражданском кодексе РФ (глава 34, параграф 6). Законодательство не содержит запрета на совмещение ролей продавца и лизингополучателя в одном лице, что делает возвратный лизинг полностью легальным финансовым инструментом.
Особую популярность эти операции приобрели после 2013 года, когда был отменен налог на движимое имущество для организаций.
Предметы и варианты возвратного лизинга
В качестве предмета договора может выступать как недвижимость (земельные участки, здания, нежилые помещения), так и движимое имущество (автомобили, оборудование, спецтехника).Существует несколько основных схем реализации возвратного лизинга:
1. Лизинговая компания выкупает актив у юридического лица-собственника;
2. Приобретенное имущество передается в финансовую аренду (лизинг) тому же юридическому лицу с последующим выкупом по окончании срока договора;
3. Альтернативный вариант — без права последующего выкупа, когда по истечении срока лизинга имущество возвращается лизинговой компании.
Цели и экономический смысл операции
Основная цель возвратного лизинга — быстрое привлечение оборотных средств за счет монетизации уже имеющихся активов без потери права их использования. Это эффективный инструмент финансирования, позволяющий компании получить крупную сумму денег, продолжая эксплуатировать необходимое оборудование или недвижимость.Налоговые аспекты и обоснование сделки
Снижение налоговой нагрузки через лизинговые схемы возможно, но требует тщательного экономического обоснования. Компании необходимо продемонстрировать, что основной целью сделки является именно финансирование деятельности, а не уклонение от уплаты налогов.Типовые сценарии применения
Сценарий 1: Срочная потребность в финансировании• Клиент продает свое имущество лизинговой компании по договору купли-продажи;
• Одновременно заключается лизинговый договор на это же имущество;
• Лизингополучатель вносит регулярные платежи согласно графику;
• Юридическое оформление осуществляется двумя взаимосвязанными договорами.
Сценарий 2: Доработка и модернизация активов
• Клиент консолидирует несколько активов в единый комплекс и продает его лизинговой компании;
• Лизингодатель финансирует сделку и передает имущество в финансовую аренду обратно клиенту;
• Полученные средства могут быть направлены на модернизацию или приобретение дополнительного оборудования.
Интересное еще здесь: Банки.
